アジアでの事業展開を検討されている外国資本の中小企業（SME）の皆様、香港は世界で最もビジネスフレンドリーな税制環境の一つを提供しています。しかし、その独自の税制を最大限に活用し、落とし穴を避けるためには、戦略的な計画と理解が不可欠です。競争力のある税率、源泉地主義による課税、そしてVAT/GSTの不在は、国際的な事業にとって大きなアドバンテージとなります。本記事では、2024-2025年度の最新税制に基づき、外国資本SMEが香港で税務ポジションを最適化するための実践的な戦略をご紹介します。

外国資本SMEにとっての香港税制の3大メリット

香港の税制は、外国資本の中小企業にとって特に魅力的な3つの強力なメリットを提供します。これらの特徴を理解し、戦略的に活用することで、地域における収益性と運営効率を大幅に向上させることが可能です。

源泉地主義：香港で得た利益のみに課税

香港は「源泉地主義」に基づく課税を行っており、香港で源泉が生じた、または香港から生じた利益のみが課税対象となります。この原則により、外国企業は香港源泉所得とグローバルな収益を分離し、海外利益に対する現地の税負担を回避することができます。国際的な収入源を持つ事業にとって、これは実質的な節税につながります。

競争力のある法人税率

香港の二段階利得税制度は、世界的に見ても最も低い法人税率の一つを提供しています。法人の場合、最初の200万香港ドルの課税対象利益にはわずか8.25%、残額には16.5%の税率が適用されます。非法人事業（個人事業主やパートナーシップ等）の場合は、さらに低い7.5%および15%の税率が適用されます。

VAT/GSTなし：シンプルな税務コンプライアンス

香港には付加価値税（VAT）、物品サービス税（GST）、または一般的な売上税がありません。これは、事業にとって主要なコンプライアンスの複雑さとコストの層を取り除き、価格設定をシンプルにし、売上税の徴収と申告に関連する管理負担を大幅に軽減します。

回避すべき一般的な税務上の落とし穴と対策

香港の税制は有利ですが、税務が適切に管理されていない場合、外国資本のSMEは特定の課題に直面する可能性があります。これらの一般的な落とし穴を認識することは、コンプライアンスを維持し、税務ポジションを最適化するために極めて重要です。

移転価格：重要なコンプライアンス領域

関連事業体（例えば香港の子会社とその外国の親会社）間の取引は、独立企業間価格（アームズレングス）— 市場価値で — 行われなければなりません。価格設定が独立した当事者間で合意される内容を反映していることを示す適切な文書がなければ、IRDは課税対象利益を調整し、追加の税負担、利息、およびペナルティが発生する可能性があります。

事業体構造の最適化：支店と子会社

適切な事業体構造を選択することは、香港における外国資本SMEの基本です。選択は、税務ポジション、責任保護、および運営の柔軟性に影響を与えます。最も一般的な2つの選択肢 — 支店と子会社 — は、異なる利点を提供します。

ホールディングカンパニー戦略

香港のホールディングカンパニーは、地域投資の統合、知的財産権の管理、そして香港の広範な租税条約（DTA）ネットワークの恩恵を受けるために戦略的に有利です。香港は、中国本土、シンガポール、イギリス、日本を含む45以上の国・地域と租税条約を締結しています。

最新の規制変更への対応

香港の税務環境は、国際基準と国内政策の考慮に合わせて進化し続けています。最近の変更について情報を得続けることは、コンプライアンスを維持し、税務ポジションを最適化するために極めて重要です。

外国源泉所得免税（FSIE）制度

2023年1月から段階的に導入されたFSIE制度は、多国籍企業が特定の外国源泉所得について免税を主張するために、香港における経済的実体を示すことを要求しています。2024年1月に発効した第2段階では、適用範囲が配当、利息、譲渡益、知的財産所得に拡大されました。

印紙税改革

2024年2月28日発効で、香港は3つの主要な不動産印紙税措置 — 特別印紙税（SSD）、買主印紙税（BSD）、新規住宅印紙税（NRSD） — を廃止しました。この重要な改革は、不動産取引を簡素化し、住宅用不動産を取得する事業のコストを削減します。

グローバル最低税（第2の柱）

香港は、グローバル最低税の枠組みを2025年6月6日に可決し、2025年1月1日から施行します。これは、7億5,000万ユーロ以上の収益を持つ多国籍企業グループに適用され、所得合算ルール（IIR）および香港最低補足税（HKMTT）を通じて15%の最低実効税率を導入します。

香港は、有利な税務環境と戦略的な地理的ポジションを組み合わせ、外国資本SMEにとってアジアで最も魅力的な法域の一つであり続けています。香港の独自の税務特徴を理解し、規制の変更について最新の情報を入手し、積極的なコンプライアンス戦略を実施することで、外国資本企業は完全なコンプライアンスを維持しながら税務ポジションを最適化することができます。資格を持つ税務専門家による定期的なレビューと立法動向の継続的な監視は、今後も香港の競争優位性から事業が恩恵を受け続けることを保証するでしょう。