香港の低くシンプルな税制は、世界中のビジネスを惹きつける強力な魅力です。しかし、その表面的な単純さは錯覚に過ぎません。洗練された香港オフィスを持ち、世界中にデジタルサービスを販売する企業が、なぜ「オフショアで稼いだ」と信じていた利益に対して数百万香港ドルの税額を突然請求されることがあるのでしょうか？その答えは、香港の「源泉地主義」税制の微妙な適用にあります。この枠組みにおいては、単なるコンプライアンスではなく、戦略的な先見性が、成功する企業と香港税務局（IRD）との費用のかかる紛争に巻き込まれる企業とを分けるのです。

源泉地主義：所得源泉の判断は地雷原

香港は、香港で「発生し、または生じた」利益のみに課税します。この源泉地主義は税制の礎石ですが、現代の国境を越えたビジネスモデルへの適用は決して単純ではありません。シンガポール拠点のSaaS企業、中国本土のeコマース事業者、欧州の持株会社にとって、何が「香港源泉の利益」に該当するかを判断することは、複雑な実務上のテストとなります。

オフショア所得の免税主張：立証責任は納税者にあります

オフショア所得の免税を申告することは一般的な戦略ですが、納税者に重い立証責任を課します。税務局の部門解釈及び実施指針第42号（DIPN 42）は厳格な要件を定めています。契約が海外で署名されただけでは不十分で、税務局は事業活動の全体を精査します。

控除可能な経費：細則のナビゲート

基本的なルールは、経費が課税対象利益の獲得のために「完全かつ排他的に」支出されたものでなければならないことです。ここでの誤りは、大幅な控除否認につながる可能性があります。資本的支出（不動産や機械の購入など）は控除できませんが、減価償却控除の対象となる場合があります。同様に、私的または非事業的な要素を含む経費は、しばしば問題視されます。

新たな執行環境：移転価格と経済的実質

香港はグローバルな税務透明性基準を受け入れ、その執行アプローチを変革しています。単独の移転価格（TP）法はありませんが、税務局は一般防税規定（税務条例第61A条）および特定制度の下で独立企業間価格原則を積極的に執行しています。

1. 移転価格への監視強化

税務局のDIPN 58は明確な指針を示しています：関連会社間取引は、独立した当事者間で行われたかのように価格設定されなければなりません。税務局は特に、多国籍グループ内の知的財産ライセンス、管理サービス料、資金調達取引に焦点を当てています。OECD準拠のTP報告書は、今や大規模な関連会社間取引において、単なるベストプラクティスではなく、事実上の必需品となっています。

2. 外国源泉所得免税（FSIE）制度

2024年1月から適用が拡大されたFSIE制度では、外国源泉の配当、利息、譲渡益、知的財産所得について免税を主張するには、香港における経済的実質が必要です。従業員がおらず、香港での運営上の意思決定を行わない持株会社は、その外国所得が標準的な法人税率16.5%で課税される可能性があります。

3. グローバル最低税（第2の柱）

2025年6月6日に可決され、2025年1月1日から施行されるこの制度は、大規模な多国籍企業グループ（連結収益7.5億ユーロ以上）に15%の最低実効税率を課します。香港は適格な香港最低補足税（HKMTT）を導入しました。この複雑な制度は新たな計算とコンプライアンスを要求し、対象グループの税務計画を根本的に変えます。

税務調査の一般的な引き金：目立たないための方法

税務局はリスクベースの評価を行っています。税務申告書における特定のパターンは、調査の可能性を大幅に高めます：

• 継続的な税務上の赤字： 事業が営業しているように見えるにもかかわらず、毎年赤字を報告することは、事業の継続可能性や利益移転について疑問を投げかけます。
• 高いオフショア所得比率： 香港に相当な事業活動とスタッフを維持しながら、利益の80〜90%をオフショアと主張することは、典型的な危険信号です。
• 異常な財務比率： 粗利益率の突然の説明のつかない低下、または収入に対する控除可能経費の急増。
• 不均衡な取締役報酬： 提供されたサービスや業界の基準に見合わない、取締役・株主への高額な給与または報酬。
• 矛盾： 事業所得税申告書の情報が他の提出書類（会社登記処への年次報告書など）と矛盾していること。

香港の事業所得税制度は、明確さ、実質、そして積極的なコンプライアンスを報います。繁栄する企業は、税務を単なる年次申告作業ではなく、商業戦略の不可欠な一部と捉えている企業です。低税率の背後にある微妙なニュアンスを理解することで、真の税務効率性を確保し、将来の税務調査に耐え得る体制を構築することができます。