홍콩과 중국 본토 중 어디에 지주회사를 설립할지 결정하는 것은 단순히 세율을 비교하는 것을 넘어, 비즈니스 전략에 맞는 올바른 세제를 선택하는 것입니다. 홍콩의 원천주의 과세 원칙과 중국의 전 세계주의 과세 원칙 사이의 선택은 배당금 회수부터 자본이득 처리에 이르기까지 모든 것에 영향을 미칩니다. 본 포괄적인 가이드는 2024-25년 세무 환경을 분석하여 귀하의 크로스보더 운영과 장기 성장 목표에 부합하는 정보에 기반한 선택을 돕고자 합니다.

핵심 과세 원칙: 원천주의 vs. 전 세계주의

홍콩과 중국 본토의 근본적인 차이는 그들의 과세 철학에 있습니다. 홍콩은 원천주의(Territorial Basis)를 따릅니다. 이는 홍콩 내에서 발생한 이익에만 과세한다는 의미이며, 해외에서 발생한 소득은 일반적으로 과세 대상이 되지 않습니다. 이는 국제적 사업을 하는 지주회사에 이상적인 환경을 제공합니다. 이 시스템은 자본 증식 및 국제 투자에 중점을 둔 기업들에게 명확성과 예측 가능성을 제공합니다.

반면, 중국 본토는 거주 기업에 대해 전 세계주의 과세 시스템(Worldwide Taxation System)을 적용합니다. 중국 기업은 전 세계 소득에 대해 과세를 받으며, 이중과세를 완화하기 위한 외국납부세액 공제 제도가 마련되어 있습니다. 이 시스템은 특히 상당한 국제 사업을 보유한 기업들을 위해 더 포괄적인 세무 계획과 규정 준수를 요구합니다.

홍콩 FSIE 제도의 요건

해외원천소득에 대해 홍콩의 원천주의 혜택을 받기 위해서는 기업이 다음 사항을 입증해야 합니다:

• 경제적 실질: 홍콩 내 적절한 직원 수, 운영 경비, 물리적 사무실
• 적격 활동: 소득은 진정한 사업 활동에서 발생해야 함
• 서류 증빙: 모든 거래에 대한 적절한 기록 및 증빙 자료 보관

법인세율 및 인센티브 비교

표면적인 세율은 출발점일 뿐, 실제 세부담은 이용 가능한 인센티브와 우대 정책에 따라 달라집니다. 다음은 2024-25년 기준 두 관할 구역의 비교입니다:

배당금 회수 및 원천징수세

지주 구조에서 이익 회수의 효율성은 매우 중요합니다. 배당금에 적용되는 원천징수세는 모회사가 실제로 사용 가능한 순현금 흐름에 큰 영향을 미칩니다.

지주 구조에 대한 전략적 함의

이러한 원천징수세 차이는 다음과 같은 전략적 기회를 창출합니다:

1. 홍콩을 지역 허브로 활용: 25% 이상 지분을 보유하여 중국 본토로부터 5%의 원천징수세로 배당금을 홍콩에서 수령한 후, 궁극적인 주주들에게 홍콩에서 0%의 원천징수세로 배당을 지급합니다.
2. 직접 투자 고려: 25% 지분 요건을 충족하지 못하는 투자의 경우, 중국에서 10%의 원천징수세가 부과되는 상황에서 홍콩을 중간 매개체로 사용하는 것이 타당한지 고려해야 합니다.
3. 조세조약 남용( Treaty Shopping) 인식: 조세조약 세율의 혜택을 받고 조세 회피 방지 규정에 따른 문제를 피하기 위해 홍콩 내 적절한 실질을 유지해야 합니다.

자본이득 처리: 중요한 차이점

자본이득에 대한 처리는 두 관할 구역 간 가장 중요한 차이점 중 하나로, 투자 회수 전략과 투자 보유 기간에 큰 영향을 미칩니다.

조세조약 네트워크

유리한 조세조약에 대한 접근성은 크로스보더 세무 효율성에 큰 영향을 미칩니다. 두 관할 구역 모두 전략적 이점이 있는 서로 다른 조약 네트워크를 제공합니다.

규정 준수 및 행정적 고려사항

세율을 넘어서, 규정 준수의 실제 현실은 운영 비용과 복잡성에 큰 영향을 미칩니다.

미래 동향 및 글로벌 세무 변화

두 관할 구역 모두 향후 몇 년 동안 지주 구조에 영향을 미칠 글로벌 세무 개혁에 적응하고 있습니다.

글로벌 최저세 (Pillar Two)

홍콩은 2025년 1월 1일부터 시행되는 Pillar Two 법안을 제정했습니다:

• 적용 대상: 연간 수익 7.5억 유로 이상의 다국적기업 그룹
• 최저 세율: 15%의 최저실효세율
• 포함 내용: 소득합산규칙(IIR) 및 홍콩 최저보충세(HKMTT)
• 영향: 대형 다국적 기업에 대한 홍콩의 세무 경쟁력에 영향을 미칠 수 있음

지주 구조를 위해 홍콩과 중국 본토 중 하나를 선택하는 것은 즉각적인 세무 혜택과 장기적인 전략적 목표 사이의 균형을 맞추는 것을 요구합니다. 홍콩의 원천주의 시스템과 자본이득 비과세는 투자 지주 및 지역 본사에 이상적인 반면, 중국 본토의 광범위한 조세조약 네트워크와 우대 정책은 중국 시장에 깊이 통합된 비즈니스에 유리합니다. 최적의 선택은 귀하의 특정 사업 활동, 지배 구조 및 성장 계획에 따라 달라집니다. 글로벌 세무 기준이 진화함에 따라, 선택한 관할 구역에서 실질과 규정 준수를 유지하는 것이 세무 효율성을 보존하는 데 점점 더 중요해질 것입니다.