홍콩 지역 세제의 미래: 정책 변화가 예상되나?
📋 핵심 포인트
- 변화의 핵심: 홍콩의 80년 가까이 지속된 원천주의 과세 원칙은 국제적 압력에 맞춰 전략적으로 진화하고 있습니다.
- 주요 제도: 해외원천소득면세(FSIE) 제도(2023년 시행)와 글로벌 최저세(Pillar Two, 2025년 시행)가 핵심 변화입니다.
- 불변의 가치: 대다수 기업에 적용되는 경쟁력 있는 세율(법인 최초 200만 홍콩달러 8.25%)과 자본이득세 부재 등 기본적인 세제 우위는 유지됩니다.
1947년부터 홍콩 경제 성장의 초석이 되어 온 ‘원천주의’ 과세 시스템. 홍콩에서 발생한 소득만을 과세하는 이 간단하고 매력적인 원칙은 수많은 국제 기업과 투자자를 불러모았습니다. 그러나 글로벌 세무 투명성 기준이 강화되면서, 홍콩의 독특한 세제도 변화의 물결을 맞고 있습니다. 과연 홍콩의 세제는 근본적인 변혁을 겪게 될까요, 아니면 국제 기준을 수용하면서도 그 본질을 지켜낼 수 있을까요? 본 기사에서는 최근의 정책 변화를 분석하고, 비즈니스에 미치는 실질적인 영향을 살펴봅니다.
홍콩 원천주의 세제의 이해
홍콩은 순수한 ‘원천주의(Territorial-source Principle)’를 따릅니다. 이는 홍콩 내에서 발생하거나 홍콩으로부터 유래한 이익만이 사업소득세(이득세) 과세 대상이 된다는 의미입니다. 납세자의 거주지나 법인 설립지와 무관하게 소득의 ‘원천’만을 기준으로 합니다. 이러한 명료함이 지난 80년간 홍콩의 주요 경쟁력이었습니다.
FSIE 제도: 국제적 압력에 대한 홍콩의 대응
홍콩 원천주의 세제에 가해진 가장 중요한 수정은 해외원천소득면세(Foreign-Sourced Income Exemption, FSIE) 제도입니다. 이는 국제 세무 기준을 준수하면서도 핵심 원칙을 보존하기 위한 홍콩의 전략적 대응입니다.
1단계: 최초 시행 (2023년 1월)
FSIE 제도는 2022년 12월 23일 입법을 통해 제정되어 2023년 1월 1일부터 시행되었습니다. 이 초기 단계에서는 다국적기업(MNE) 그룹이 홍콩에서 수취하는 네 가지 유형의 해외원천 수동소득을 대상으로 했습니다.
- 해외 투자로부터의 배당금
- 해외원천 이자 소득
- 해외로부터의 지식재산(IP) 소득
- 해외 투자로부터의 지분 처분 이익
이 제도 하에서, 위 유형의 해외원천소득은 홍콩에서 발생한 것으로 간주되어 사업소득세 과세 대상이 됩니다. 그러나 납세자가 특정 요건을 충족하면 면제를 받을 수 있습니다.
면제 요건: 세무 효율화를 위한 길
| 요건 | 설명 | 적용 소득 유형 |
|---|---|---|
| 경제적 실질 | 법인이 해당 소득과 관련하여 홍콩에서 적절한 경제 활동을 수행 | 모든 대상 소득 유형 |
| 참여 요건 | 법인이 최소 5% 지분을 보유하고 보유 기간 조건 충족 | 배당금 및 지분 처분 이익 |
| 넥서스 요건 | 홍콩에서 발생한 비용이 IP 소득에 비례함 | IP 소득만 해당 |
2단계: 적용 범위 확대 (2024년 1월)
유럽연합(EU)의 업데이트된 지침에 따라, 홍콩은 2024년 1월 1일부터 FSIE 제도의 적용 범위를 확대했습니다. 핵심 개선 사항은 대상 처분 이익의 범위를 모든 유형의 자산(부동산 및 동산, 자본적 성격이든 수익적 성격이든, 금융 자산이든 비금융 자산이든)의 처분으로부터 발생한 해외원천 이익까지 포함하도록 확장한 것입니다.
BEPS 2.0 Pillar Two: 글로벌 최저세 도입
홍콩 세무 환경에 영향을 미치는 가장 최근의 중대한 발전은 OECD의 BEPS(BASE EROSION AND PROFIT SHIFTING) 2.0 Pillar Two 프레임워크 시행입니다. 이는 대형 다국적기업을 대상으로 15%의 글로벌 최저 실효세율을 설정합니다.
입법 체계 및 시행일
2025년 6월 6일, 홍콩은 글로벌 최저세(GloBE) 규칙을 시행하는 ‘2025년 내지세(개정)(다국적기업그룹을 위한 최저세) 조례’를 공포했습니다. 이 법률에는 다음이 포함됩니다.
| 구성 요소 | 목적 | 시행일 |
|---|---|---|
| 홍콩 최저보충세(HKMTT) | 저세율 홍콩 법인에 대해 보충세 부과 (IIR 및 UTPR보다 우선 적용) | 2025년 1월 1일 |
| 소득합산규칙(IIR) | 모기업이 저세율 자회사 소득에 대한 보충세 납부 가능 | 2025년 1월 1일 |
| 과소과세이익규칙(UTPR) | IIR이 적용되지 않을 때 보충세를 징수하기 위한 백스톱 메커니즘 | 공지 예정 |
영향을 받는 대상: 7.5억 유로 기준
Pillar Two 규칙은 해당 과세연도 이전 4개 회계연도 중 최소 2개 연도에서 연결 매출이 7.5억 유로 이상인 다국적기업 그룹에 적용됩니다. 이 기준은 홍콩의 대다수 기업이 여전히 영향을 받지 않음을 의미합니다.
홍콩의 경쟁력: 변하지 않은 것들
이러한 중요한 국제적 발전에도 불구하고, 홍콩은 다른 관할구역과 차별화되는 몇 가지 중요한 경쟁 우위를 유지하고 있습니다.
지배외국법인(CFC) 규칙 부재
홍콩은 지배외국법인(Controlled Foreign Corporation, CFC) 규칙이 없는 몇 안 되는 주요 관할구역 중 하나로 남아 있습니다. 많은 선진 경제권에서 흔한 CFC 규칙은 해외 자회사의 소득을 국내 모기업에 귀속시켜 저세율 관할구역으로의 이익 이전을 효과적으로 방지합니다. 홍콩에 CFC 규칙이 없다는 점은 지주회사 구조에 있어 매우 매력적입니다.
홍콩이 여전히 과세하지 않는 것들
홍콩은 여전히 다음과 같은 세금을 부과하지 않는 세제 친화적 환경을 유지합니다.
- 투자로 인한 자본이득
- 배당금 (원천징수세 없음)
- 대부분의 경우 이자
- 상속세 또는 유산세
- 소비세, 부가가치세(VAT), 물품서비스세(GST)
비즈니스 유형별 실질적 영향
대형 다국적기업 그룹 (매출 7.5억 유로 이상)
- 모든 관할구역에서의 실효세율 계산 평가
- 홍콩 법인이 15% 최저세율 하에서 보충세 납부 의무를 유발하는지 평가
- 새로운 규정 준수 요건을 충족하기 위한 GloBE 계산 및 보고 시스템 구축
- 새로운 프레임워크 하에서 최적화를 위한 구조 조정 기회 검토
- 2025/26 과세연도부터 전자 신고가 의무화되는 사업소득세 신고서 제출 준비
중소기업 (7.5억 유로 기준 미만)
홍콩의 대다수 기업에게는 다음과 같이 적용됩니다.
- 원천주의 과세 원칙이 완전히 그대로 적용됩니다.
- FSIE 제도는 해외원천 수동소득(배당금, 이자, IP 소득, 처분 이익)을 수취하는 경우에만 적용될 수 있습니다.
- FSIE 면제 신청을 위한 경제적 실질 입증에 집중하십시오.
- 7.5억 유로 기준에 접근함에 따라 매출 성장을 모니터링하십시오.
✅ 핵심 요약
- 홍콩의 원천주의 세제는 법인 최초 200만 홍콩달러 8.25%의 경쟁력 있는 세율과 함께 기본적으로 유지됩니다.
- FSIE 제도(2023년 시행, 2024년 확대)는 해외원천 수동소득에 대한 과세 방식을 수정했으나, 경제적 실질 요건에 기반한 면제를 제공합니다.
- BEPS 2.0 Pillar Two(2025년 1월 시행)는 매출 7.5억 유로 이상의 대형 다국적기업에 15% 최저세를 도입하지만, 이 기준 미만 기업에는 영향을 미치지 않습니다.
- 홍콩은 여전히 CFC 규칙이 없어 지주회사 구조에 대한 매력을 유지합니다.
- FSIE 면제를 확보하고 규정 준수를 입증하기 위해 경제적 실질이 점점 더 중요해지고 있습니다.
- 추가 국제적 발전이 조정을 요구할 수 있으나, 세계과세 원칙으로의 근본적 전환은 매우 불가능해 보입니다.
결론적으로, 홍콩의 원천주의 세제는 1947년 이후 가장 중요한 진화를 겪고 있지만, 이는 근본적인 포기가 아닌 전략적 적응입니다. 홍콩을 글로벌 비즈니스 허브로 만든 핵심 원칙은 대다수 기업을 위해 확고히 자리 잡고 있습니다. 대형 다국적기업에게는 새로운 요건을 신중하게 탐색하는 것이 필수적입니다. 그 외 모든 기업에게 홍콩은 여전히 세계에서 가장 경쟁력 있고 직관적인 세무 환경을 제공합니다. 미래는 혁명이 아닌 진화의 모습을 보여주며, 이것이 바로 홍콩 세제의 회복 탄력성을 만드는 요소입니다.
📚 참고자료
본 기사의 내용은 홍콩 정부의 공식 자료 및 신뢰할 수 있는 정보원을 기반으로 작성되었습니다:
- 홍콩 세무국 (IRD) – 공식 세율, 공제액, 세무 규정
- IRD: 해외원천소득면세(FSIE) 제도 – FSIE 요건에 관한 공식 지침
- IRD: 글로벌 최저세 및 홍콩 최저보충세 – Pillar Two 시행 세부사항
- 홍콩 정부 포털 – 홍콩 특별행정구 정부 공식 사이트
- 입법회 – 세무 법규 및 개정
- OECD BEPS – 국제 세무 프레임워크 및 기준
최종 업데이트: 2024년 12월 | 본 기사의 정보는 일반적인 참고 정보이며, 구체적인 문제에 대해서는 자격을 갖춘 세무 전문가와 상담하시기 바랍니다.