欧州の製薬会社が新薬を開発していると想像してみてください。研究はベルリンで行われ、特許は香港で保有され、ライセンスはシンガポールの製造業者に販売されます。香港の独自の税制の下では、このライセンス収入は完全に非課税となる可能性があります。これは抜け穴ではなく、賢明な構造化と実質的な経済活動を評価する「源泉地主義」税制の戦略的な適用です。商標、特許、ソフトウェアを管理する企業にとって、香港の知的財産（IP）税務環境を理解することは、単なるコンプライアンスと真の競争優位性を分ける鍵となります。

基本原則：源泉地主義とIP収入の源泉

香港の事業所得税（利得税）は、香港で生じ、または香港から派生する利益にのみ課税されます。これがIP税務戦略の礎石です。特許、商標、著作権のあるソフトウェアのライセンス収入については、利益を生み出す活動はどこで行われているか？が重要な問いとなります。香港税務局（IRD）は、契約が締結された場所を超えて、事業活動の実質を確認します。

外国源泉所得免税（FSIE）制度：新たなレイヤー

2024年1月から、拡大されたFSIE制度により、知的財産（IP）所得を含む特定の種類の受動的所得について、香港で受け取る外国源泉のものに特化したルールが導入されました。もし香港の法人が外国源泉のロイヤルティや外国IP資産の処分益を受け取る場合、この所得は現在、特にそのIPに関連する実質的な経済活動を香港で行っていることを証明しない限り、課税対象とみなされる可能性があります。

控除の最大化：R&D費用とIP登録費用

香港は、イノベーションを促進する強力な税制優遇措置を提供しています。特許や商標の登録にかかる資本的支出は、発生した年に100%控除できます。さらに重要なのは、政府が研究開発（R&D）費用に対して優遇控除を提供している点です。

構造化とコンプライアンス：実質がすべて

香港における「名目だけ」または「郵便受け」のIP保有会社の時代は終わりました。源泉地主義ルールと新しいFSIE制度の両方が、真の、実証可能な経済的実質を要求しています。これは、適切なレベルの資格を持つ従業員を有し、適切な運営経費を負担し、香港内で中核的な収益創出活動を行うことを意味します。

移転価格税制と独立企業間価格原則への対応

香港の正式な移転価格税制はOECDガイドラインに基づいていますが、香港税務局は、IPライセンスを含む関連当事者間取引について独立企業間価格原則を積極的に適用しています。グループ会社間でのIP使用料を低すぎる（または高すぎる）価格で設定することは、課税所得の調整やペナルティにつながる可能性があります。ロイヤルティ率をベンチマークする移転価格文書を事前に準備することは、重要な防御策です。

将来の展望：第2の柱（Pillar Two）と戦略的計画

香港は、グローバル最低税（第2の柱）ルールを制定し、2025年1月1日より施行します。香港に価値あるIPを保有する大規模多国籍企業グループ（連結収益7.5億ユーロ以上）にとって、これは15%の最低実効税率を導入します。優遇R&D控除は、15%のグローバル最低税率を上回りつつ実効税率を下げるのに役立ち、他地域での「追加」課税を回避できるため、一層価値あるものとなります。事前の計画が不可欠です。

香港のIP税制は、「設定して忘れる」構造ではありません。それは、IP戦略を香港における真の商業活動と統合する企業に報いるダイナミックな枠組みです。税務の透明性と複雑さが増す世界において、香港の源泉地主義の明確さと、イノベーションに対する強力な優遇措置の組み合わせは、アジアおよび世界で知的財産を管理するための説得力のある持続可能なプラットフォームを提供しています。