貴社の多国籍企業グループは、香港における過去数十年で最も重要な税制改革に備えていますか？2025年6月6日にグローバル最低税（BEPS 2.0 第2の柱）関連法が成立したことで、香港の税務環境は根本的に変わりました。大規模な収益を上げる多国籍企業グループに15%のグローバル最低税が適用されるこの大きな変化は、香港で事業を展開する、または香港を経由するすべての企業が直ちに対応を検討すべき課題です。特に暦年決算のグループにとっては、コンプライアンス期限がすでに迫っています。

BEPS 2.0「第2の柱」とは？グローバル最低税の概要

OECD（経済協力開発機構）が主導するBEPS（税源浸食と利益移転）2.0プロジェクトは、多国籍企業が公正な税負担を行うことを目的とした国際的な取り組みです。このプロジェクトは「2本柱」で構成されており、第1の柱（市場国への課税権再配分）は香港では未実施ですが、第2の柱（グローバル最低税）は既に法制化され、香港の法律となりました。

香港で施行される「第2の柱」の3つのルール

香港における第2の柱の実施は、相互に関連する3つのルールを通じて行われますが、現在施行されているのは2つのルールです。

• 香港最低追加税（HKMTT）： 香港内の低課税構成事業体に対して、他の管轄区域に先立って香港政府が追加税を徴収することを可能にする「適格国内最低追加税（QDMTT）」です。
• 所得合算ルール（IIR）： 最終親会社の所在管轄区域が、海外の低課税子会社に対する追加税を徴収することを認めるルールです。
• 過少課税利益ルール（UTPR）： 残余の追加税を、多国籍企業が事業を展開する管轄区域間で配分するバックストップ（安全網）メカニズムです（香港では未実施）。

対象となるのはどの企業？適用範囲と除外対象

香港の法律は、収益基準テストを満たす多国籍企業グループに適用されます。具体的には、当該会計年度の直前4会計年度のうち、少なくとも2年度において連結年間収益が7.5億ユーロ以上であるグループです。この基準は香港ドルではなくユーロで計算され、グローバルなGloBEルールに合わせています。

対象となる事業体（構成事業体）

• 対象多国籍企業グループに属するすべての香港居住者事業体（グループの本拠地が香港か海外かは問わない）
• 香港で設立または構成された事業体
• 香港で通常管理または支配されている事業体（定義上、2024年1月1日より遡及適用）
• グループの連結財務諸表に含まれる、または含まれるべきであった構成事業体

除外される事業体

• 政府機関および国際機関
• 非営利団体および年金基金
• 最終親会社として機能する投資ファンドおよび不動産ファンド
• 投資事業体および保険投資事業体（税制中立性を維持するため）

香港最低追加税（HKMTT）：戦略的に設計された制度

HKMTTは、GloBEルールの下での「適格国内最低追加税（QDMTT）」要件を満たすよう戦略的に設計された香港の選択です。この設計は、影響を受ける企業にとって重要な意味を持ちます。

HKMTTは、15%の最低税率と多国籍企業グループの香港事業の実効税率（ETR）との差額に相当する追加税を課します。この計算は管轄区域ごとに行われ、「超過利益」（基本的には一定の調整後の利益ベース）に適用されます。

重要なコンプライアンスタイムラインと期限

義務化される電子申告要件

2025/26課税年度から、対象となる多国籍企業グループのすべての構成事業体は、電子方式で利得税申告書を提出しなければなりません。これは、以下の対応を必要とする重要な運営上の変化です。

• 税務局の「ビジネスタックスポータル（BTP）」への登録
• 電子申告要件の対象となるすべての香港グループ事業体の特定
• BTPビジネスアカウントで電子通知・文書を受領するための設定
• 電子申告ワークフローに対応するための内部プロセスの調整

セーフハーバー（安全港）：コンプライアンス負担の軽減策

香港は、OECDのGloBEルールで提供されている4つのセーフハーバーメカニズムをすべて組み込んでいます。これらの規定は、該当するグループのコンプライアンスコストを大幅に削減することができます。

1. 移行的国別報告書（CbCR）セーフハーバー

2. QDMTTセーフハーバー（恒久的）

多国籍企業グループがその管轄区域で適格なQDMTTの対象となる場合、GloBEルールに基づく管轄区域別追加税はゼロとみなされます。香港のHKMTTはQDMTTとして適格となるように設計されているため、香港の構成事業体は通常、香港事業について追加のGloBE計算を行うことなく、HKMTTの計算のみを行えばよいことになります。

香港企業のための戦略的影響評価と対応ステップ

香港で事業を展開する多国籍企業グループは、以下の主要分野に対処する包括的な影響評価を実施すべきです。

1. 適用範囲の確定： 「直近4年度中2年度」テストを使用して、グループが7.5億ユーロの収益基準を満たすかどうかを確認します。他の地域で設立されていても香港で管理・支配されている事業体を含め、すべての香港構成事業体を特定します。
2. 実効税率分析： GloBEルールの方法論に基づき、香港事業の管轄区域別ETRを計算します。税制優遇措置、加速償却、一時差異など、ETRを15%未満に引き下げる可能性のある要因を特定します。
3. セーフハーバー適格性評価： 特に簡易ETRテストについて、移行的CbCRセーフハーバーの適格性を評価します。香港事業がDe Minimis基準を満たしているかどうかを評価します。
4. 実体要件の検討： 給与と有形資産に基づいて課税ベースを減少させる「実体ベース所得控除」の計算を確認します。香港における実体（従業員、資産など）を増やすことが追加税負担を減らす可能性があるか検討します。

香港の源泉地主義税制の維持

香港政府は、第2の柱の文脈の外では、課税の源泉地原則が引き続き適用されることを明確に確認しています。これにより、二重のシステムが生まれます。

• 第2の柱の対象外の事業体： 従来の源泉地主義システムが完全に維持されます。香港源泉所得のみが課税対象となり、既存の免税措置のすべてが引き続き適用されます。
• 対象となる多国籍企業グループ： 標準的な利得税については源泉地主義システムが依然として適用されますが、GloBEルールに基づく世界的な所得配分に基づいて、追加的なHKMTTおよびIIRの義務が適用されます。

香港におけるBEPS 2.0 第2の柱の実施は、この地域の税務環境における根本的な転換点です。中小企業にとっては従来の源泉地主義システムが維持されますが、大規模多国籍企業は今後、複雑な新しいコンプライアンスフレームワークを乗り越えなければなりません。香港のHKMTTをQDMTTとして戦略的に設計したことは一定の利点をもたらしますが、コンプライアンス負担は相当なものです。影響を受ける企業は、自社の状況を評価し、迫りくる期限に備え、業務効率を維持しながら第2の柱の結果を最適化する戦略を策定するために、直ちに行動を起こすべきです。