為你的中小企（SME）選擇在香港還是新加坡落戶？這個決定可能對你的盈利帶來顯著影響。雖然同為亞洲金融樞紐，兩地的稅制各有特色，根據你的公司利潤水平、行業及國際業務布局，其中一地可能更具優勢。本文將為你詳細拆解，在2024-2025年度，香港與新加坡的稅務政策如何影響中小企的營運成本。

公司稅制結構：兩種不同的中小企支援策略

香港和新加坡透過其公司稅制支援中小企的策略截然不同。香港的方式直接且可預測，而新加坡則提供更為漸進的稅務寬減，對處於特定利潤水平的公司更為有利。

香港兩級制：簡單直接

香港自2018/19課稅年度起實施的兩級制利得稅，為規模較小的企業提供清晰的稅務寬減。對於法團，首200萬港元的應評稅利潤按8.25%徵稅，超過此門檻的利潤則按標準稅率16.5%徵稅。至於非法團業務（如獨資或合夥業務），首200萬港元利潤稅率為7.5%，其後利潤稅率為15%。

新加坡部分豁免制：漸進式寬減

新加坡採用部分稅務豁免制度來降低合資格公司的實際稅率。標準公司稅率為17%，但公司可申請：

• 首10萬新加坡元應課稅收入的75%豁免
• 其次10萬新加坡元應課稅收入的50%豁免

對於新成立的公司，在首三個評稅年度可享有更高的豁免門檻。

中小企專屬優惠：超越基本稅率

兩地均提供針對性的優惠措施，以支援中小企的增長、創新及特定業務活動。這些計劃可在基本公司稅率之外，顯著降低你的實際稅務負擔。

香港的研發開支稅務扣減

香港為合資格的研發開支提供額外稅務扣減：

• 首200萬港元合資格研發開支可獲300%扣減
• 餘下的合資格研發開支可獲200%扣減

這意味著，如果你在合資格研發上花費100萬港元，你可以從應評稅利潤中扣除300萬港元。

新加坡的生產力提升津貼

雖然這並非直接的稅務扣減，但新加坡的生產力提升津貼（PSG）為採用預先批准的技術方案和設備提供可觀的資助。這種間接支援有助中小企降低營運成本並提升生產力。

海外收入處理：關鍵差異所在

這是香港與新加坡最顯著的分別，對於有國際業務的中小企至關重要。

香港的地域來源徵稅原則

香港採用嚴格的地域來源原則——只有於香港產生或得自香港的利潤才須繳納利得稅。一般而言，源自海外的收入在香港無須課稅。然而，2024年有一項重要更新：

新加坡的匯入制

新加坡對在新加坡產生或得自新加坡的收入徵稅，同時亦對在新加坡收到的海外收入徵稅。雖然在特定條件下，某些收到的海外收入（如海外股息、利息或服務收入）可獲豁免，但基本原則是匯入的海外收入需要課稅。

全面性避免雙重課稅協定與國際業務

對於有跨境業務的中小企，全面性避免雙重課稅協定（DTA）對於防止同一筆收入被雙重徵稅至關重要。香港和新加坡均擁有廣泛的DTA網絡，但在處理預扣稅方面存在重要差異。

合規負擔與行政程序

兩地均有精簡的稅務行政系統，但中小企應注意以下關鍵合規要求：

1. 申報頻率： 兩地均要求每年提交公司利得稅報稅表。
2. 電子平台： 香港的「稅務易」電子服務平台對比新加坡的myTax Portal。
3. 紀錄保存： 香港要求保存7年業務紀錄。
4. 罰則： 兩地均會對逾期提交報稅表處以罰款，並對欠稅徵收利息。

未來政策方向：中小企應關注的動向

兩地正因應全球稅務發展作出調整，這些變化將影響中小企：

全球最低稅（第二支柱）

香港已於2025年6月6日通過全球最低稅框架，並於2025年1月1日起生效。這項15%的最低有效稅率適用於收入達7.5億歐元或以上的跨國企業集團。雖然這主要影響較大型企業，但中小企應留意這些變化可能帶來的連鎖影響。

與環境、社會及管治（ESG）相關的稅務優惠

兩地正為採納可持續發展實踐的企業制定稅務優惠。未來的政策可能包括對綠色科技、可再生能源投資及改善企業管治標準的稅務寬減。

為你的中小企選擇香港還是新加坡，取決於你的具體情況。香港提供簡單、地域徵稅及可預測的稅率，適合利潤持續低於200萬港元或有顯著海外業務的企業。新加坡則提供漸進式寬減，有利初創及預期快速增長的公司，並為公司架構提供集團虧損寬免選項。在作出這個關鍵決定時，請考慮你當前的利潤、增長軌跡、國際業務活動及行業焦點。