Why Hong Kong’s low tax system is ideal for long-term wealth preservation

想像一下，你為家族累積的財富，不會在每個轉折點都被稅項蠶食。當全球許多金融中心都設有多重稅項，令財富隨時間不斷縮水時，香港提供了一個截然不同的方案。憑藉其地域來源稅制、具競爭力的稅率，以及完全豁免多項常見的財富稅，香港已確立其作為全球頂尖長期財富保值地之一的地位。究竟這個制度為何如此有效？個人與家庭又應如何善用它來實現跨代財務安全？

香港的稅務優勢：財富保值的基石

香港的稅務框架建基於積極支持財富累積而非阻礙的原則。其制度的簡潔與可預測性，創造了一個讓財富得以高效增長並能跨代無縫傳承的環境。

地域來源原則：你的環球收入歸你所有

香港稅制的核心是地域來源原則。這意味著只有源自香港或於香港產生的收入才須在香港課稅。在香港以外地方賺取的收入——即使是香港居民或公司所賺取——通常亦無須在香港繳稅。這為擁有國際業務的個人和企業提供了巨大優勢，有效地將海外來源收入豁免於本地稅務之外。

具競爭力的稅率為你服務

以全球標準來看，香港的稅率極具競爭力。自2018/19課稅年度起實施的兩級制利得稅，為法團提供首200萬港元利潤8.25%及餘額16.5%的稅率。對於個人，薪俸稅提供由2%開始、最高17%的累進稅率，或可選擇標準稅率，即首500萬港元應課稅入息實額按15%徵稅，超過500萬港元的部分則按16%徵稅。

環球稅務負擔：香港沒有的事

要充分理解香港的優勢，可以看看許多其他司法管轄區普遍存在的稅務負擔。這些常見稅項會嚴重阻礙財富累積及其跨代傳承。

• 高昂的累進入息稅： 許多發達經濟體的高收入人士面臨超過50%的入息稅率，大幅減少了可用於儲蓄和投資的淨收入。
• 遺產稅： 這些「死亡稅」可能徵收遺產價值的40%或以上，或需變賣資產，削弱家族財富傳承。
• 資本增值稅： 許多國家對投資利潤徵收20-30%的稅，降低了回報並阻礙投資組合增長。
• 雙重徵稅風險： 國際收入往往面臨多個司法管轄區徵稅，使合規變得複雜並增加整體稅務負擔。

支持跨代財富的結構性優勢

香港的稅務框架支持精密的財富保值結構，能有效運作跨越數代人。法律確定性與稅務效率的結合，為長期規劃創造了理想環境。

家族投資控權工具（FIHV）

香港的FIHV制度為合資格的家族投資控權工具提供合資格收入0%的稅率。要符合資格，這些工具必須維持至少2.4億港元的最低資產管理規模，並在香港進行實質活動。這使香港對管理龐大家族財富尤其具吸引力。

高效的控股公司結構

香港的地域來源稅制，令其作為跨境控股公司結構的基地異常高效。公司可以持有國際資產並收取海外來源收入，而無須繳納本地稅項，從而減少稅務流失，保留更多資本作再投資。

實際應用：財富如何在香港增長

香港稅制的實際好處在不同行業及財富管理方式中顯而易見。以下是三個常見情景，說明稅務優勢如何轉化為實質的財富增長。

強化財富保值的最新改革

香港持續完善其稅務框架，以在符合國際標準的同時保持競爭力。近期的幾項改革進一步鞏固了其作為財富保值地的地位。

樓市措施放寬（2024年2月）

為刺激物業市場，香港於2024年2月28日撤銷了所有樓市需求管理措施（俗稱「辣招」）。這包括：

• 額外印花稅（SSD）： 以往適用於購入後2至3年內轉售的住宅物業。
• 買家印花稅（BSD）： 以往適用於非香港永久性居民及公司名義購買住宅物業。
• 新住宅印花稅（NRSD）： 以往適用於購買第二套或以上住宅物業。

外地收入豁免徵稅（FSIE）制度

分階段實施（2023年1月及2024年1月擴大適用範圍）的FSIE制度，為豁免源自香港以外的股息、利息、處置收益及知識產權收入提供了清晰指引，前提是相關實體在香港具備足夠的經濟實質。

合規與國際標準

在提供低稅率的同時，香港亦嚴格遵守國際標準，確保財富結構合法且可持續發展。

• 符合經合組織BEPS要求： 香港積極實施符合經合組織標準的反避稅措施。
• 全球最低稅（第二支柱）： 已於2025年6月6日通過立法，並於2025年1月1日生效，對大型跨國企業集團實施15%的最低有效稅率。
• 全面性避免雙重課稅協定： 與超過45個稅務管轄區簽訂的全面性協定網絡提供了法律確定性。
• 透明申報： 清晰的監管要求及7年紀錄保存規定。

香港的稅務框架不僅僅是低稅率——它是一個為支持跨代財富創造與保存而設計的全面制度。透過將地域來源徵稅與豁免常見的財富侵蝕稅項相結合，香港提供了一個穩定、可預測的環境，讓資產得以高效增長並無縫傳承。無論你是設立家族辦公室、發展業務，還是為未來世代規劃，理解並善用這些優勢，都能顯著提升你的長期財富保值策略。關鍵在於進行適當的結構規劃並遵守法規，以在符合不斷演變的國際標準下，最大化稅務效益。