Asesoría Fiscal en Fusiones y Adquisiciones

Asesoramiento fiscal en fusiones y adquisiciones Hong Kong

Las fusiones y escisiones complejas requieren una planificación fiscal precisa. El alivio de reconstrucción del impuesto de timbre de Hong Kong, las reglas de alivio de pérdidas grupales y las interacciones FSIE afectan la economía neta de su transacción.

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S.45 Ayuda para la reconstrucción del grupo SDO
90% Umbral de propiedad común para el alivio
2yr Período de recuperación para el alivio grupal

Asesoría Fiscal en Fusiones y Adquisiciones

Las fusiones y escisiones complejas requieren una planificación fiscal precisa. El alivio de reconstrucción del impuesto de timbre de Hong Kong, las reglas de alivio de pérdidas grupales y las interacciones FSIE afectan la economía neta de su transacción.

⚠️

⚠ El alivio grupal se recupera si la estructura cambia dentro de 2 años

La exención por reconstrucción del grupo del impuesto de timbre conforme a la sección 45 SDO se retira si el cesionario deja de ser una persona jurídica asociada dentro de los 2 años posteriores a la transferencia. Las transacciones de fusiones y adquisiciones posteriores a la reestructuración pueden desencadenar inadvertidamente una recuperación.

Desafíos comunes

¿Se enfrenta a estos problemas fiscales?

Estructuración de Fusión

Hong Kong no tiene un mecanismo de fusión legal: las fusiones se efectúan mediante la adquisición de acciones o acuerdos sancionados por los tribunales, cada uno con diferentes implicaciones fiscales.

⚠ Riesgo: vehículo de fusión equivocado → impuesto de timbre o ganancias de capital inesperados en otras jurisdicciones

Impuesto de escisión

La escisión de una unidad de negocio implica la transferencia de activos o acciones a una nueva entidad. Sin una planificación cuidadosa, pueden surgir impuestos de timbre y ganancias por enajenación.

⚠ Riesgo: Escisión no planificada → impuesto de timbre sobre el valor total de mercado de los activos transferidos

Financiar el trato

Los intereses sobre la deuda de adquisición son deducibles sólo si se financian directamente activos que generan ingresos. Los gastos por intereses de las sociedades holding en Hong Kong se enfrentan a un escrutinio en virtud del artículo 16 de la IRO.

⚠ Riesgo: Interés a nivel de tenencia → deducción denegada, lo que aumenta el costo efectivo del acuerdo

Fusiones y adquisiciones transfronterizas

Las adquisiciones que involucran objetivos en múltiples jurisdicciones requieren coordinación entre redes de tratados, retención de impuestos sobre la contraprestación y aprobaciones regulatorias.

⚠ Riesgo: No hay planificación transfronteriza → retención de impuestos sobre los pagos de transacciones que reducen los ingresos netos
Para quién es

Para quién es este servicio

Empresas que cotizan en bolsa en HK

Empresas que cotizan en Hong Kong que ejecutan transacciones de fusiones y adquisiciones que requieren apoyo fiscal junto con asesores financieros corporativos.

Salidas de capital privado

Patrocinadores de PE que ejecutan ventas comerciales o salidas de IPO de empresas de cartera de Hong Kong.

Sucesión de empresas familiares mediante fusiones y adquisiciones

Fundadores que venden su negocio como parte de la planificación de sucesión o jubilación.

Adquirentes transfronterizos

Empresas extranjeras que utilizan Hong Kong como plataforma para actividades regionales de fusiones y adquisiciones.

Nuestros servicios

Qué cubrimos

Estructuración del impuesto a las transacciones

Estructurar la transacción para minimizar el costo fiscal total entre todas las partes (comprador, vendedor y objetivo) considerando los impuestos de Hong Kong y transfronterizos.

Including schemes of arrangement analysis

Aviso de ayuda para la reconstrucción

Asesorar e implementar el alivio de reconstrucción del grupo del impuesto de timbre según las reglas de continuidad del negocio s.45 SDO y s.24 IRO.

Pre-clearance with Stamp Office

Debida diligencia fiscal de proveedores

Prepare un informe de debida diligencia fiscal del lado del proveedor para identificar y solucionar problemas antes de que los asesores del comprador los encuentren.

Reduces renegotiation risk at completion

SPA y documentación

Redactar y negociar disposiciones fiscales en el Acuerdo de compra y venta, incluidas representaciones, garantías, indemnizaciones y convenios fiscales.

Aligned with HK law and deal mechanics
Cómo funciona

Simple, eficiente, profesional

1

Resumen de transacción

Comprenda la estructura del acuerdo, las partes, el cronograma y las sensibilidades fiscales clave.

1 day
2

Opciones de estructura

Presentar 2-3 opciones de estructuración con análisis comparativo de costos fiscales.

3-5 days
3

Debida diligencia y documentación

Realizar la diligencia debida y preparar todos los documentos de transacciones relacionados con impuestos.

2-6 weeks
4

Finalización y posacuerdo

Apoye los mecanismos de finalización de impuestos y la integración posterior al acuerdo.

1-3 months
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Casos de éxito de clientes

Resultados reales para clientes reales

Case Study

Sociedad que cotiza en Hong Kong: enajenación de filiales

HKD 3,400,000 Ahorrado
  • Subsidiaria vendida mediante acuerdo de acciones (no activo)
  • Se conserva la exención del impuesto de timbre por un período de dos años
  • El proveedor DD identificó y solucionó 2 evaluaciones pendientes
  • Las indemnizaciones de SPA limitan la exposición a los pasivos de preventa únicamente
"Sus disposiciones fiscales SPA nos protegieron cuando el comprador intentó reabrir el precio después de la finalización."
Cliente verificado Case Study
Case Study

Escisión regional: división de operaciones de Hong Kong y Singapur

HKD 1,850,000 Ahorrado
  • Se reduce el impuesto de timbre sobre la transferencia de propiedad mediante alivio grupal
  • CGT de Singapur sobre la transferencia de acciones evitada por la reestructuración
  • Escisión realizada sin ganancia imponible a nivel de Hong Kong
  • Se implementó un plan de utilización de pérdidas posterior a la escisión
"Escisión transfronteriza compleja ejecutada sin un solo coste fiscal inesperado."
Cliente verificado Case Study
★★★★★ 2,400+ clientes confían en nuestro equipo
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Amplia experiencia en impuestos de HK

Nuestros CPA tienen más de 15 años de experiencia en impuestos de HK y se mantienen al día con cada actualización del IRD.

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Respondemos a todas las consultas dentro de un día hábil. Casos urgentes dentro de 4 horas.

Estricta confidencialidad

Toda la información del cliente se mantiene bajo un estricto deber profesional de confidencialidad.

Preguntas frecuentes

Preguntas frecuentes

Respuestas rápidas a sus preguntas

No. HK no tiene un impuesto a las ganancias de capital. Sin embargo, si la enajenación es parte de una actividad comercial (es decir, el negocio de compra y venta de empresas), las ganancias pueden estar sujetas a impuestos como ganancias comerciales. La distinción entre ganancias de capital y ganancias de ingresos depende de los hechos y evaluamos este riesgo cuidadosamente para cada transacción.

Un esquema de acuerdo es un proceso sancionado judicialmente según la Ordenanza de Sociedades que permite que una empresa se fusione con otra transfiriendo todos los activos y pasivos a cambio de acciones de la empresa adquirente. Requiere la aprobación del 75% de los accionistas y sanción judicial, pero puede efectuar una verdadera fusión legal sin generar un impuesto de timbre individual activo por activo.

Sí. Incluso si no hay intercambio de efectivo, se aplica un impuesto de timbre a los intercambios de acción por acción al 0,2% del mayor entre la contraprestación o el valor de mercado de las acciones transferidas. No existe un alivio general para los canjes de acciones en Hong Kong, a diferencia de otras jurisdicciones.

Según la sección 19C de la IRO, las pérdidas fiscales de una empresa solo pueden trasladarse si continúa realizando la misma actividad comercial o negocio después de un cambio de propiedad. Si la empresa adquirente cambia sustancialmente el negocio, se pierden las pérdidas previas a la adquisición. Evaluamos este riesgo como parte de la debida diligencia del acuerdo.

Los pagos de ganancias recibidos por el vendedor generalmente se tratan como contraprestación de capital adicional (no están sujetos a impuestos en Hong Kong, suponiendo que se enajene el capital). Sin embargo, si la ganancia está vinculada a la continuidad del empleo del vendedor, el IRD puede argumentar que es ingreso laboral (sujeto a impuestos). Es esencial redactar cuidadosamente las ganancias.

Generalmente no. Los honorarios de asesoramiento y el impuesto de timbre incurridos en adquisiciones de capital son gastos de capital y no son deducibles según la sección 17 de la IRO. Sin embargo, las tarifas por acuerdos de financiación en curso y refinanciación posterior a la adquisición pueden ser deducibles dependiendo de la naturaleza del préstamo subyacente.

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