Hong Kong Fondateur de startup et taxe sur les capitaux propres — Conseil d'experts

Oui. Le gain réalisé lors de l'exercice d'options d'achat d'actions par les employés — calculé comme suit (valeur marchande à la date d'exercice - prix d'exercice) × nombre d'actions — est imposable à titre de revenu d'emploi en vertu de l'article 9 (1) a) de l'IRO. Ce gain est soumis à l'impôt sur les salaires au taux progressif jusqu'à 15 %. Aucun impôt sur les plus-values ​​ne s'applique aux plus-values ​​après exercice (lors de la vente ultérieure des actions acquises). L’employeur déclare obligatoirement l’IR56B (stock option spread) et déclare à l’IRD les gains liés aux options sur actions.

Hong Kong n'a pas d'impôt sur les plus-values, de sorte que les gains provenant de la vente d'actions dans une startup (au-dessus de tout élément de revenu d'emploi déjà évalué) ne sont généralement pas imposables s'ils représentent une plus-value en capital. La condition clé est que les actions ne doivent pas être détenues dans le cadre d’un portefeuille de négociation – un négociant fréquent d’actions peut voir ses gains traités comme un impôt sur les bénéfices. Pour les fondateurs détenant des actions pendant des années et revendant à la sortie, le gain est presque toujours en capital et non imposable à Hong Kong.

Ceci est complexe et dépend de la manière dont les actions de fondateur ont été émises. Si les actions du fondateur ont été émises à la valeur marchande au moment de l'attribution (ce qui est courant au début lorsque la valeur marchande est égale à la valeur nominale), il n'y a aucun élément de revenu d'emploi. Si les actions sont émises à un prix inférieur à leur valeur marchande, cet escompte constitue un revenu d'emploi imposable. Le mécanisme d'acquisition lui-même (le droit de vendre ou de lever les restrictions de retour) peut créer un événement visé à l'article 9 (1) (a) si l'IRD considère l'acquisition comme un accord d'avantages sociaux. Des conseils spécialisés avant de constituer des fonds propres de fondateur sont fortement recommandés.

Pour les participations purement en capital, la détention personnelle préserve le caractère capitalistique des produits de cessions futures (pas de CGT). Pour une participation active où l'équité constitue une rémunération d'emploi, la détention par l'intermédiaire d'une entreprise offre une protection limitée. Cependant, si l'entreprise perçoit des dividendes ou des distributions de capital de la startup, ceux-ci peuvent constituer des bénéfices imposables de la société holding sous le régime FSIE (pour les revenus passifs de source offshore). La situation de chaque fondateur est différente : obtenez des conseils spécialisés avant de structurer des capitaux propres.

Les billets convertibles sont généralement traités comme des instruments de dette jusqu'à leur conversion. Les intérêts payés sur le billet sont déductibles pour la société et les revenus imposables pour l'investisseur. Lors de la conversion en actions (généralement avec une décote par rapport au prix du prochain cycle de financement), la décote peut créer un revenu imposable pour l'investisseur égal à la différence entre le prix de conversion et la valeur marchande d'alors. Si l'investisseur est un investisseur providentiel actif (négocie régulièrement), le gain de conversion peut être évalué en tant que bénéfices. Pour les investisseurs passifs, il s’agit plutôt de capital.