香港稅法即將發生的變化 已確認的內容

幾十年來，以低稅率、簡單稅率和屬地原則為特點的香港稅收制度一直是其競爭優勢的基石。但純粹簡單的時代即將結束嗎？在全球稅收改革和地方經濟戰略的推動下，這座城市目前正在經歷一場深思熟慮且複雜的重新調整。這些變化不是隨機的；它們是與國際標準接軌、同時維護香港吸引力的戰略支點。對於企業和投資者來說，了解這一新格局不再是可選的，它對於合規性和戰略規劃至關重要。

已確認的變化：行動中的戰略調整

1. 擴大外國來源收入免稅（FSIE）制度

香港的 FSIE 制度分階段實施（2023 年 1 月並於 2024 年 1 月擴大），經歷了最重大的轉變。核心領土原則依然存在，但豁免之路現在鋪平了更嚴格的條件。該制度目前涵蓋四種類型的外國收入：股息、利息、股權處置收益和知識產權（IP）收入。

2. 全球最低稅的頒布（第二支柱）

香港於 2025 年 6 月 6 日頒布了關於經合組織全球反稅基侵蝕 (GloBE) 規則（俗稱第二支柱）的里程碑式舉措，並於 2025 年 1 月 1 日生效。這不是謠言，而是法律。該規則對年綜合收入達到或超過 7.5 億歐元的大型跨國企業 (MNE) 集團徵收 15% 的全球最低有效稅率。

香港的實施包括兩項關鍵規則：收入納入規則 (IIR)，該規則對母公司子公司的低稅率收入徵稅；以及香港最低補充稅 (HKMTT)。 HKMTT 至關重要，它確保如果跨國集團在香港的業務須繳納低於 15% 的有效稅率，則補充稅款將由香港自行徵收，而不是將該收入割讓給其他司法管轄區。

3.取消“降溫措施”印花稅

香港政府於 2024 年 2 月 28 日起廢除了三項關鍵的印花稅“降溫措施”，對房地產市場產生了重大推動作用。這是一個已確認且具有影響力的變化：

• 特別印花稅 (SSD)： 已廢除。之前對財產的提前轉售徵稅。
• 買方印花稅 (BSD)： 已廢除。此前對非永久居民和企業買家徵收 15% 的額外關稅。
• 新住宅印花稅 (NRSD)： 已廢除。此前對所有二手住宅購買徵收 15% 的固定關稅。

物業交易現只需繳納標準從價印花稅，累進稅率從 300 萬港元以下的物業為 100 港元，到 21,739,120 港元以上的物業為 4.25%。

戰略意義和可行步驟

這些變化的累積效應要求在香港或通過香港經營的企業採取主動而非被動的態度。

第 1 步：進行物質和實體目的審查

繪製每個香港實體的職能、員工、資產和風險圖。被動控股公司、財務中心和知識產權控股公司都受到密切關注。對於每個問題，請問：我們是否有足夠的物質來支持我們收到的收入流？記錄這一點是 FSIE 制度下的第一道防線。

步驟 2：啟動第二支柱準備情況評估

如果您的跨國集團達到 7.5 億歐元收入門檻，您必須開始按管轄區計算 GloBE 有效稅率。這是一個複雜的數據密集型流程，遠遠超出了當地稅務合規的範圍。評估您的香港業務的潛在補充納稅義務，並為新的合規申報做好準備。

第三步：重新評估控股和融資結構

FSIE 和第二支柱的合併可能需要進行重組。例如，香港新的家庭投資控股工具 (FIHV) 制度（適用於資產管理規模至少為 2.4 億港元且有大量本地活動的投資工具）所提供的 0% 稅率對於符合資格的家庭來說可能是一個強大的工具，但它需要仔細規劃和實質性創造。

香港的稅收制度正在從純粹簡單的模式演變為戰略複雜的模式。這些變化是經過深思熟慮的，旨在使這座城市與全球標准保持一致，同時創造新的利基市場，如 FIHV 制度。對於敏捷企業來說，這種演變不僅帶來了合規性挑戰，而且帶來了在亞洲國際城市建立更具彈性、更充實和戰略上健全的運營的機會。